ディズニーが21世紀フォックスを524億ドルで買収

ディズニーが21世紀フォックスを524億ドルで買収
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ディズニー-Fox.jpgエンターテインメント業界を大きく揺るがす動きの中で、ウォルトディズニーカンパニーは21世紀フォックスを524億ドルで買収しました。この買収には、21世紀フォックスの映画およびテレビスタジオ(20世紀フォックス、フォックスサーチライトピクチャーズ、フォックス2000)、ケーブルエンターテインメントネットワーク(FXネットワーク、ナショナルジオグラフィックパートナーズ、フォックススポーツリージョナルネットワークなど)、および国際テレビが含まれます。ビジネス。買収の一部とならないプロパティは、Fox Broadcastingネットワークとステーション、Fox News Channel、Fox Business Network、FS1、FS2、Big Ten Networkです。これらは、新たに上場された会社に分割され、株主。アバター、X-メン、ファンタスティックフォー、デッドプールなどの人気のあるFox映画フランチャイズは、ディズニーが所有するようになります。









ウォルトディズニーカンパニーから
Walt DisneyCompanyと21Century Fox、Inc。(21st Century Fox)は、ディズニーが20世紀フォックスの映画およびテレビスタジオを含む21世紀フォックスをケーブルおよび国際的に買収するための最終合意に達したと発表しました。テレビ事業、約524億ドルの株式(調整の対象)。最高品質のブランドエンターテインメントを提供するというディズニーの取り組みに基づいて、これらの補完的な資産の取得により、ディズニーはより魅力的なコンテンツを作成し、世界中の消費者とより直接的な関係を構築し、消費者がどこでも、どのように選択しても、より魅力的なエンターテインメント体験を提供できるようになります。 。買収の直前に、21世紀フォックスはフォックス放送ネットワークとステーション、フォックスニュースチャンネル、フォックスビジネスネットワーク、FS1、FS2、ビックテンネットワークを新たに上場した会社に分割し、株主にスピンオフします。





契約条件に基づき、21世紀フォックスの株主は、保有する21世紀フォックスの株式1株につき0.2745ディズニーの株式を受け取ります(以下に説明する特定の納税義務の調整が必要です)。交換比率は、ディズニー株の30日間の出来高加重平均価格に基づいて設定されました。ディズニーはまた、21世紀フォックスの約137億ドルの純負債を引き受ける予定です。買収価格は、ディズニーが買収する事業の総資本価値が約524億ドル、総取引額が約661億ドル(いずれの場合も、調整なしの記載された為替比率に基づく)であることを意味します。株式投資の数。

ディズニーファミリーに参加する人気のエンターテインメントプロパティ
ディズニーと組み合わせると、20世紀フォックス、フォックスサーチライトピクチャーズ、フォックス2000など、21世紀フォックスの絶賛された映画制作ビジネスがあります。これらは、多様で説得力のあるストーリーテリングビジネスを提供し、アバター、Xメン、ファンタスティックフォー、デッドプールの本拠地です。グランドブダペストホテル、隠された人物、ゴーンガール、ザシェイプオブウォーター、マーシャン-そしてその名高いテレビクリエイティブユニット、20世紀フォックステレビジョン、FXプロダクション、フォックス21は、アメリカ人、これは私たち、モダンをもたらしましたファミリー、シンプソンズ、その他多くのヒットTVシリーズが世界中の視聴者に届けられています。ディズニーはまた、FXネットワーク、ナショナルジオグラフィックパートナーズ、フォックススポーツリージョナルネットワークス、フォックスネットワークスグループインターナショナル、スターインディア、およびフォックスのフル、スカイplc、タタスカイ、エンデモルシャイングループの持分を買収します。



「21世紀フォックスからのこの素晴らしいビジネスコレクションの買収は、これまで以上に魅力的で、アクセスしやすく、便利な、多様なエンターテインメント体験に対する消費者の需要の高まりを反映しています」と、会長兼最高経営責任者のロバートA.アイガーは述べています。ウォルトディズニーカンパニー。 「ルパート・マードックが生涯にわたって築き上げてきたビジネスの未来を私たちに託してくれたことを光栄に思い、感謝しています。また、愛されているフランチャイズとブランドコンテンツのポートフォリオを大幅に増やして、私たちを大幅に強化するこの特別な機会に興奮しています。消費者向け製品の成長。この契約により、国際的なリーチも大幅に拡大し、世界クラスのストーリーテリングと革新的な配信プラットフォームを、世界中の主要市場のより多くの消費者に提供できるようになります。

「私たちは21世紀フォックスで構築したすべてのことを非常に誇りに思っています。新しいディズニーがエキサイティングでダイナミックな業界でペースを上げ続けているため、このディズニーとの組み合わせが株主にとってさらに価値のあるものになると確信しています。 21世紀フォックスのエグゼクティブチェアマンであるルパート・マードックは語った。 「さらに、ボブ・アイガーのリーダーシップの下で、この組み合わせは世界で最も偉大な企業の1つになると私は確信しています。ボブが継続することに同意し、誰にも負けない統合されたチームで成功することを約束していることに感謝し、励ましました。」





21世紀フォックスとディズニーの取締役会の両方の要請により、アイガー氏は2021年末までウォルトディズニーカンパニーの会長兼最高経営責任者を継続することに同意しました。

「この戦略的買収を検討する際、このような大規模で複雑な事業を成功裏に完了および統合するために必要なビジョンと実証済みのリーダーシップを提供するために、ボブが2021年まで会長兼CEOとして残ることが取締役会にとって重要でした」とリードのオリンC.スミスは述べています。ディズニーボードの独立取締役。 「私たちは21世紀フォックスのカウンターパートの信念を共有します。彼の在職期間を延長することは私たちの会社と株主の最善の利益であり、この特別な買収から長期的な価値を効果的に推進するディズニーの能力にとって重要です。」





消費者へのメリット
この買収により、ディズニーはBAMTECHプラットフォームを含む革新的なテクノロジーの使用を加速し、ストーリーテラーが視聴者を楽しませ、直接接続するためのより多くの方法を作成し、コンテンツの消費方法についてより多くの選択肢を提供できるようになります。各社の補完的な提供により、ディズニーの映画、テレビ番組、および関連製品の開発が強化され、消費者により楽しく没入型のエンターテインメント体験が提供されます。

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21世紀フォックスのエンターテインメントコンテンツと機能に加えて、その幅広い国際的なフットプリントと世界クラスのマネージャーとストーリーテラーのチームを導入することで、ディズニーは消費者に直接販売することで、より魅力的なエンターテインメント体験を提供する取り組みをさらに進めることができます( DTC)オファリング。この取引により、ディズニーが最近発表したディズニーとESPNブランドのDTC製品、およびHuluが、より魅力的で魅力的なエクスペリエンスを作成し、コンテンツ、エンターテインメント、スポーツを世界中の消費者にどこでも好きな方法で提供できるようになります。

この契約はまた、ディズニーにX-メン、ファンタスティックフォー、デッドプールを1つの屋根の下でマーベルファミリーと再会させ、観客が愛していることを示した相互に関連するキャラクターやストーリーのより豊かで複雑な世界を作り出す機会を提供します。映画ファミリーにアバターが追加されたことで、消費者がこれらの並外れたファンタジーの世界でストーリーテリングを視聴し、体験する機会が増えることも約束されています。すでに、ウォルトディズニーワールドリゾートにあるディズニーズアニマルキングダムパークのゲストは、パンドラの魔法を体験することができます。パンドラ-ザワールドオブアバターは、今年初めにオープンしたフォックス映画シリーズに触発された新しい土地です。そして、ナショナルジオグラフィックの信じられないほどのストーリーテリングを通じて、その使命は、地球を探索して保護し、教育イニシアチブとリソースを通じて新しい世代を鼓舞することです。ディズニーは、子供や家族に世界やすべての人々をもたらすために、これまで以上に多くの方法を提供できるようになります。それはその中にあります。

ディズニーのワールドワイドオファリングの強化
21世紀フォックスの最高の国際的資産を追加することで、ESPNが世界中のファンに提供できるさまざまなローカル、国内、およびグローバルなスポーツイベントを含む、高成長地域全体で本格的なローカル生産および消費者サービスを提供する、真にグローバルなエンターテインメント企業としてのディズニーの地位が強化されます。世界。この取引により、ディズニーの国際的な収益構成とエクスポージャーが高まります。

ディズニーの国際的なリーチは、英国、アイルランド、ドイツ、オーストリア、イタリアの約2,300万世帯にサービスを提供するSkyを追加することで大幅に拡大し、170か国に350以上のチャンネルを持ち、69のチャンネルを運営するStarIndiaがインドと他の100か国以上で月に7億2000万人の視聴者がいます。

取引が完了する前に、21世紀フォックスはまだ所有していないスカイの61%の計画された買収を完了することを目指していると予想されます。 Skyは、革新的で高品質の直接販売プラットフォーム、共鳴するブランド、強力で尊敬されるリーダーシップチームを擁する、ヨーロッパで最も成功した有料テレビおよびクリエイティブ企業の1つです。 21st Century Foxは、現在のSkyオファーの完了に引き続き全力で取り組んでおり、必要な規制上の同意を条件として、取引は2018年6月30日までに完了すると予想しています。21stCenturyFoxが取引の終了前に、Skyの買収を完了したと仮定します。 Walt Disney Companyは、クロージング時に、未払いの債務の引き受けを含め、Skyの完全な所有権を引き継ぎます。

トランザクションのハイライト
この買収により、事業の統合によって実現された効率性から少なくとも20億ドルのコスト削減がもたらされ、取引終了後2会計年度の購入会計の影響を受ける前に収益が増加すると予想されます。

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取引条件では、ディズニーが21世紀フォックスの株主に約5億1500万株の新株を発行することを求めています。これは、プロフォーマベースでディズニーの約25%の株式に相当します。 1株当たりの対価は、買収に関連するスピンオフおよびその他の取引から生じる特定の法定責任の調整の対象となります。 21世紀フォックスの1株あたり0.2745ディズニー株の初期交換比率は、スピンオフされる会社から21世紀フォックスへの85億ドルの現金配当によってカバーされるそのような納税義務の見積もりに基づいて設定されました。交換比率は、かかる納税義務の最新の見積りに基づいて、買収が完了する直前に調整されます。このような調整は、最終的な見積もりが最初の見積もりよりも低いか高いかに応じて、交換比率を増減させる可能性があります。ただし、納税義務の最終見積もりが当初の見積もりよりも低い場合、その調整の最初の20億ドルは、スピンオフされる会社から21世紀フォックスへの現金配当額の純減額によって行われます。このような納税義務の金額は、決算時に有効な税率やスピンオフされる会社の価値など、いくつかの要因によって異なります。

ディズニーと21世紀フォックスの取締役会は、21世紀フォックスとディズニーの株主による株主の承認、ハート・スコット・ロディーノ反トラスト改善法に基づく認可、その他の米国以外の多くの合併を条件として、この取引を承認しました。およびその他の規制レビュー、およびその他の慣習的な終了条件。

追加リソース
•• ディズニーは、ハリウッドを再形成する取引でルパート・マードックの21世紀フォックスの多くを購入します LATimes.comから。
•• ディズニーは、21世紀フォックスの主要部品を524億ドルの取引で購入することに同意します ウォールストリートジャーナルから。